Aturan Set-Off Kerugian Pajak Kripto India 2026: Bisakah Anda Mengimbangi Kerugian?
Quick Answer
Tidak. Berdasarkan Pasal 115BBH Undang-Undang Pajak Penghasilan India, kerugian dari satu mata uang kripto (Virtual Digital Asset, atau VDA) tidak dapat dikompensasikan dengan keuntungan dari VDA lain, tidak dapat dikompensasikan dengan pendapatan lain seperti gaji atau keuntungan saham, dan tidak dapat dikompensasikan ke tahun-tahun mendatang. Setiap keuntungan VDA dikenakan pajak tetap sebesar 30% terlepas dari periode penyimpanannya, dengan 1% TDS dipotong untuk sebagian besar transfer, dan kerugian tidak memberikan keringanan. Ini adalah salah satu perlakuan pajak yang paling ketat dibandingkan kelas aset mana pun di India. Informasi umum, bukan nasihat perpajakan, konsultasikan dengan akuntan untuk situasi spesifik Anda.
Aturannya: Tidak Ada Set-Off, Tidak Ada Carry-Forward
Sejak April 2022, Pasal 115BBH telah memperlakukan kripto dan Aset Digital Virtual lainnya sebagai kategori pajak tersendiri, sepenuhnya terpisah dari saham, reksa dana, real estat, atau aset lainnya. Bagian ini mengenakan pajak tetap sebesar 30% untuk setiap keuntungan, ditambah tunjangan kesehatan dan pendidikan sebesar 4% (dan biaya tambahan untuk pendapatan lebih tinggi), tanpa ambang batas pengecualian dan tidak ada perbedaan antara kepemilikan jangka pendek dan jangka panjang.
Bagian yang membuat sebagian besar pedagang lengah adalah Pasal 115BBH(2)(b): kerugian dari pengalihan VDA tidak dapat dikompensasikan dengan pendapatan dari pengalihan VDA lainnya, dan tidak dapat dikompensasikan dengan pendapatan berdasarkan batasan lain sama sekali. Juga tidak ada ketentuan yang memperbolehkan kerugian tersebut dibawa ke tahun penilaian berikutnya. Bandingkan dengan kerugian pasar saham, yang dapat mengimbangi keuntungan modal lainnya dan berlanjut hingga 8 tahun, dan kesenjangannya menjadi jelas.
Contoh Nyata INR
Misalkan dalam satu tahun keuangan Anda melakukan perdagangan berikut:
- Bitcoin: untung ₹3,00,000
- Altcoin yang lebih kecil: kerugian ₹2,00,000
Secara intuitif, hasil bersih kripto Anda untuk tahun ini adalah keuntungan ₹1,00,000. Namun Pasal 115BBH tidak melihatnya seperti itu:
- Kerugian altcoin sebesar ₹2,00,000 tidak dapat dibandingkan dengan keuntungan Bitcoin sebesar ₹3,00,000
- Anda dikenakan pajak sebesar 30% dari total keuntungan Bitcoin sebesar ₹3,00,000 = pajak ₹90,000 (ditambah cess), terlepas dari kerugian altcoin
- Kerugian sebesar ₹2,00,000 tidak memberikan manfaat pajak tahun ini dan tidak dapat dipindahkan ke tahun depan
Akibatnya, Anda membayar pajak seolah-olah setiap perdagangan yang menguntungkan terjadi secara terpisah, sementara setiap perdagangan yang merugi diserap begitu saja tanpa keringanan.
TDS 1% Menambahkan Lapisan Lain
Selain pajak keuntungan sebesar 30%, Bagian 194S mewajibkan Pengurangan Pajak 1% di Sumber pada sebagian besar transfer kripto di atas ambang batas kecil, dipotong pada saat transaksi terlepas dari apakah perdagangan tertentu itu menguntungkan. Pedagang yang sering melakukan transaksi dapat menemukan sebagian besar modal mereka terikat dalam TDS pada banyak transaksi dalam satu tahun, beberapa di antaranya hanya dapat diperoleh kembali dengan mengajukan pengembalian, karena posisi untung dan rugi diselesaikan secara terpisah pada tingkat 30%. Dikombinasikan dengan aturan no-set-off, hal ini membuat perdagangan kripto yang sangat aktif di India jauh lebih mahal dari segi pajak dibandingkan yang terlihat pada pandangan pertama.
Apa Artinya dalam Praktek
- Setiap perdagangan VDA-ke-VDA merupakan peristiwa yang sepenuhnya dikenakan pajak, perpindahan antar koin bukanlah tindakan bebas pajak
- Gaya perdagangan berfrekuensi tinggi dengan kemenangan dan kerugian yang beragam dikenakan pajak yang jauh lebih berat dibandingkan pendekatan beli dan tahan, karena kerugian tidak dapat menutupi perdagangan yang menang.
- Simpan catatan per transaksi yang lengkap (tanggal, nilai INR, aset pihak lawan) karena setiap perdagangan dinilai secara independen, tidak dijaring
- Kerugian yang terjadi setelah tanggal 31 Maret hingga tahun anggaran baru hilang secara permanen untuk keperluan perpajakan
- Aturan ini tidak berubah sejak diperkenalkan dan, hingga tahun 2026, lobi industri untuk melakukan reformasi belum menghasilkan amandemen apa pun.
FAQ — Set-Off Kerugian Kripto India
Can I set off crypto losses against crypto gains in India?
No, not even against gains from a different cryptocurrency. Section 115BBH(2) of the Income Tax Act specifically blocks it: a loss from transferring one Virtual Digital Asset (VDA) cannot be set off against income from the transfer of another VDA. So if you lost money on one coin and profited on another in the same year, you still owe 30% tax on the full gain, the loss on the other coin simply cannot reduce it. This is stricter than almost any other asset class in India.
Can I offset crypto losses against my salary or stock market gains?
No. Crypto losses cannot be set off against any other head of income, salary, business income, capital gains from stocks or mutual funds, rental income, or anything else. VDA income sits in its own isolated tax bucket. A ₹5 lakh crypto loss provides zero tax relief on your salary or your equity portfolio gains that same year.
Can I carry forward crypto losses to next year in India?
No. Unlike stock market losses (which can be carried forward up to 8 years) or business losses, VDA losses simply expire at the end of the financial year in which they occur. If you end the year with a net crypto loss, that loss cannot be applied against crypto gains, or anything else, next year. It is gone.
Does this apply to both short-term and long-term holdings?
Yes. India does not distinguish between short-term and long-term for crypto the way it does for stocks or property. Every VDA gain is taxed at a flat 30% (plus applicable surcharge and 4% cess) regardless of how long you held it, and the no-set-off, no-carry-forward rule applies uniformly regardless of holding period.
Is there any way to legally reduce this tax burden?
Not through loss set-off, the law does not allow it. Some traders instead focus on realistic risk management: sizing positions so a loss on one trade does not force a taxable event elsewhere, keeping meticulous per-transaction records (each VDA-to-VDA trade is its own taxable event with its own 1% TDS), and treating crypto as a separate, ring-fenced part of a portfolio rather than something to actively trade in and out of for tax efficiency. This is general information, not tax advice, consult a chartered accountant for your specific situation.
Penafian: Halaman ini adalah informasi pendidikan umum tentang bagaimana Bagian 115BBH menangani kerugian kripto di India sebagaimana dipahami pada tahun 2026 dan mungkin tidak mencerminkan keadaan Anda atau undang-undang terbaru. Ini bukan nasihat perpajakan, hukum, atau keuangan. Selalu berkonsultasi dengan akuntan untuk situasi spesifik Anda. Mengingat kerugian tidak memberikan keringanan pajak, pencatatan yang cermat dan pengukuran posisi secara hati-hati menjadi lebih penting di India dibandingkan di sebagian besar pasar lainnya.