DeFi (التمويل اللامركزي)

يقوم التمويل اللامركزي DeFi بإعادة إنشاء الخدمات المالية مثل التداول والإقراض وكسب الفائدة باستخدام العقود الذكية المفتوحة بدلاً من البنوك. يمكن لأي شخص لديه محفظة استخدامها، دون إذن، على مدار الساعة. إنها قوية حقًا ومحفوفة بالمخاطر حقًا، وفهم حقيقتها يتغلب على كل من الضجيج والخوف.

قراءة الدليل →

تسمح لك البورصة اللامركزية (DEX) باستبدال رمز مميز بآخر مباشرة من محفظتك، دون أن تحتفظ أي شركة بأموالك أو تسجيل. يعمل معظمها على فكرة ذكية تسمى صانع السوق الآلي (AMM) بدلاً من دفتر الطلبات التقليدي. إن فهم كيفية عمل ذلك يفسر الانزلاق والرسوم ولماذا تبدو DEX مختلفة تمامًا عن Binance.

قراءة الدليل →

يتيح لك إقراض DeFi كسب الفائدة على عملاتك المشفرة أو الاقتراض مقابلها، بدون بنك، ولا فحص ائتماني، ولا أوراق، مجرد عقد ذكي. وتقوم بروتوكولات مثل Aave وCompound بذلك بشفافية وتلقائية. تكمن المشكلة في التفاصيل: الإفراط في الضمانات والتصفية، وهو ما يتعين عليك أن تفهمه قبل أن تقترض دولاراً واحداً.

قراءة الدليل →

توفر زراعة العائد بعضًا من أعلى العوائد المعلن عنها في مجال العملات المشفرة، من خلال توفير السيولة لبروتوكولات التمويل اللامركزي وكسب الرسوم ورموز المكافآت. لكن تلك الـ APYs الملفتة للنظر تخفي فخًا خفيًا يسمى الخسارة غير الدائمة، بالإضافة إلى مخاطر البروتوكول الحقيقية. إن فهم كيفية عمل المكافآت والمخاطر فعليًا يفصل المزارعين المطلعين عن سيولة الخروج.

قراءة الدليل →

أنتجت DeFi ابتكارًا حقيقيًا، وخسائر بمليارات الدولارات بسبب الاختراقات وعمليات الاحتيال. نفس الانفتاح الذي يجعلها قوية يجعلها أيضًا ملعبًا للمستغلين والمحتالين. إن معرفة الطرق المحددة التي يخسر بها مستخدمو DeFi الأموال، والعلامات التحذيرية، هو ما يتيح لك استخدامها دون أن تصبح إحصائية أخرى.

قراءة الدليل →

يمكن استخدام DeFi بأمان إذا قمت ببناء العادات الصحيحة منذ اليوم الأول. معظم المبتدئين يخسرون المال ليس بسبب الاختراقات الغريبة ولكن بسبب الأخطاء التي يمكن تجنبها: الشبكة الخاطئة، والموافقات العمياء، والمواقع المزيفة، والتوسع بسرعة كبيرة جدًا. يساعدك هذا الدليل التفصيلي على استخدام DeFi مع النظام الذي يحمي أموالك أثناء التعلم.

قراءة الدليل →

إن الستاكينغ من العملات المعدنية التي تثبت الملكية مثل إيثريوم يحقق عائدًا، لكن الستاكينغ الكلاسيكي يقفل عملاتك المعدنية بعيدًا، ويصبح عديم الفائدة حتى تقوم بإلغاء الرهان. يحل الستاكينغ السائل المشكلة من خلال خدعة ذكية: راهن بعملاتك المعدنية واحصل على رمز مميز قابل للتداول يمثلها، بحيث تربح مكافأة الستاكينغ ولا يزال لديك شيء سائل لاستخدامه أو المتاجرة به أو نشره في مكان آخر. أصبحت واحدة من أكبر الفئات في جميع العملات المشفرة. كما أنها تتراكم مخاطر جديدة بالإضافة إلى عملية الستاكينغ، والأهم من ذلك بالنسبة لجمهور البيتكوين، أنها لا تنطبق على البيتكوين بالطريقة التي يفترضها الناس غالبًا.

قراءة الدليل →

لا تتواصل سلاسل الكتل المختلفة بشكل طبيعي مع بعضها البعض؛ لا يمكن للعملة الموجودة في سلسلة واحدة أن تنتقل ببساطة إلى أخرى. الجسور هي الموصلات المصممة لحل هذه المشكلة، حيث تقوم بتأمين الأصول الخاصة بك على سلسلة واحدة وإصدار تمثيل على سلسلة أخرى. إنها سباكة أساسية لعالم متعدد السلاسل، وكانت أيضًا الهدف الأكثر دموية في جميع العملات المشفرة: بعض أكبر الاختراقات في التاريخ، مئات الملايين من الدولارات لكل منها، كانت عبارة عن عمليات استغلال للجسور. إن فهم سبب خطورة الجسور هو أحد أكثر المعلومات العملية المتعلقة بسلامة DeFi.

قراءة الدليل →

تعد عملة البيتكوين أكبر الأصول المشفرة وأكثرها أمانًا، وفي معظم حياتها كانت الأقل فائدة في التمويل اللامركزي. إن بساطتها المتعمدة، وهو ما يجعلها أموالاً سليمة، تعني أيضًا أنها لا تستطيع تشغيل العقود الذكية المعقدة التي تدعم الإقراض والتداول والعوائد على سلاسل مثل إيثريوم. "BTCfi"، تمويل البيتكوين، هو جهد سريع النمو لتغيير ذلك: السماح للأشخاص باستخدام البيتكوين كضمان إنتاجي ورأس مال DeFi دون بيعها. إنها واحدة من الحدود الأكثر إثارة للاهتمام في مجال العملات المشفرة، وهي أيضًا منطقة تكون فيها الفجوة بين الضجيج والواقع الآمن واسعة بشكل خاص.

قراءة الدليل →

المنتجات الأكثر تداولًا في جميع العملات المشفرة ليست عملات معدنية، بل هي مشتقات، وقبل كل شيء "المستقبل الدائم"، وهو رهان مدعوم على السعر بدون تاريخ انتهاء الصلاحية. لسنوات عاش هؤلاء في التبادلات المركزية. الآن هناك شريحة متزايدة تعمل على السلسلة، في بروتوكولات DeFi حيث يمكنك تداول الرافعة المالية مباشرة من محفظتك الخاصة. الجاذبية واضحة: التعرض الكبير من رأس المال الصغير، لا يوجد وسيط يحتفظ بأموالك. وكذلك الأمر بالنسبة للخطر: الرافعة المالية هي أسرع طريقة لخسارة الأموال في العملات المشفرة، ويقوم المجرمين الموجودين على السلسلة بإزالة الحواجز جنبًا إلى جنب مع حراس البوابة.

قراءة الدليل →