Rủi ro cho vay và lợi nhuận bitcoin
📖 8 đọc tối thiểu
Quick Answer
Kiếm tiền lãi từ Bitcoin của bạn nghe có vẻ lý tưởng và các nền tảng đã cung cấp chính xác điều đó. Nhưng sự sụp đổ của Celc, BlockFi và FTX đã xóa sạch hàng tỷ khoản tiết kiệm của khách hàng, dạy cho một bài học tàn khốc: lợi nhuận tiền điện tử không bao giờ miễn phí và số tiền “của bạn” trên nền tảng lợi nhuận có thể không thực sự là của bạn. Đây là hình ảnh trung thực.
💡 Việc kiểm tra thực tế
Đưa Bitcoin vào nền tảng lợi nhuận cũng giống như giao vàng của bạn cho một người lạ hứa hẹn lãi suất và nói "hãy tin tôi, nó đã được đầu tư an toàn". Bạn không còn giữ vàng nữa. Nếu vụ cá cược của họ không thành công hoặc họ nói dối, bạn sẽ trở thành chủ nợ không có bảo đảm trong một vụ phá sản, thường là người phải xếp hàng cuối cùng.
Sản lượng thực sự đến từ đâu
Lợi suất không phải là phép thuật, nó đến từ việc ai đó trả tiền để vay, thường là những nhà giao dịch có đòn bẩy hoặc từ nền tảng đặt cược rủi ro bằng tiền của bạn. Lợi suất được quảng cáo cao hơn đồng nghĩa với việc tiền của bạn có nguy cơ cao hơn. Nếu bạn không thể thấy rõ lợi nhuận đến từ đâu, hãy cho rằng rủi ro đang ẩn giấu chứ không phải không tồn tại.
Rủi ro đối tác chìm hàng tỷ đồng
Thời điểm bạn gửi Bitcoin trên nền tảng cho vay, bạn thường từ bỏ quyền giám hộ, bạn sở hữu IOU chứ không phải tiền xu. Nếu nền tảng này mất khả năng thanh toán hoặc lừa đảo, bạn có thể mất tất cả. Celcius, BlockFi, Voyager và FTX đều cho thấy đây không phải là lý thuyết: khách hàng trở thành chủ nợ trong tình trạng phá sản.
CeFi và DeFi, cả hai đều tiềm ẩn rủi ro
Người cho vay tập trung (CeFi) yêu cầu bạn tin tưởng một công ty. Các giao thức phi tập trung (DeFi) thay thế công ty bằng mã, loại bỏ một số niềm tin nhưng lại thêm các lỗi, hack và sự phức tạp trong hợp đồng thông minh. Cả hai đều không "an toàn". DeFi minh bạch nhưng mang tính kỹ thuật và có thể khai thác được; CeFi dễ dàng nhưng mờ ám và đã thất bại một cách ngoạn mục.
Làm thế nào để suy nghĩ về nó một cách an toàn
Quan điểm trung thực: lợi nhuận an toàn nhất trên Bitcoin là không có, do bạn tự quản lý. Nếu bạn từng theo đuổi lợi nhuận, hãy chỉ mạo hiểm với những gì bạn có đủ khả năng để mất, thích sự minh bạch, không bao giờ theo đuổi tỷ lệ cao nhất và hãy nhớ quy tắc lâu đời nhất, nếu lợi nhuận có vẻ quá tốt để có thể trở thành sự thật thì đúng là như vậy.
🔑 Bài học chính
Các sản phẩm cho vay và lợi nhuận bằng tiền điện tử trả lãi bằng cách chấp nhận rủi ro thực sự với Bitcoin của bạn và việc gửi tiền thường có nghĩa là từ bỏ quyền giám sát đối với IOU. Celcius, BlockFi và FTX đã chứng minh rằng khách hàng có thể mất tất cả. Cả CeFi và DeFi đều tiềm ẩn rủi ro nghiêm trọng. Lợi suất an toàn nhất trên Bitcoin là không có, được giữ ở mức tự quản lý và bất kỳ tỷ lệ "quá tốt để có thể là sự thật" nào đều chính xác là như vậy.
Tại sao điều này quan trọng với bạn
Các sản phẩm tiền điện tử lợi suất cao được tiếp thị rầm rộ trên khắp châu Á, thường dành cho những người tiết kiệm đang tìm cách thoát khỏi lãi suất ngân hàng thấp hoặc tiền tệ yếu. Hậu quả khu vực từ FTX và độ C là rất nghiêm trọng. Hiểu rằng lợi tức tương đương với rủi ro và số tiền gửi vào có thể không phải là của bạn là biện pháp bảo vệ quan trọng trước khi theo đuổi bất kỳ khoản lợi nhuận được quảng cáo nào.
Câu hỏi thường gặp
Kiếm lợi nhuận trên Bitcoin có an toàn không?▼
Không. Lợi nhuận luôn đến từ việc ai đó chấp nhận rủi ro với tiền của bạn và việc gửi tiền thường có nghĩa là từ bỏ quyền giám hộ. Các nền tảng như C và FTX sụp đổ và khách hàng mất tiền tiết kiệm. Cách tiếp cận an toàn nhất là tự mình nắm giữ Bitcoin và không kiếm được lợi nhuận.
Sự khác biệt giữa lợi suất CeFi và DeFi là gì?▼
CeFi có nghĩa là tin tưởng một công ty cho bạn vay tiền; DeFi thay thế công ty bằng mã hợp đồng thông minh. CeFi dễ dàng nhưng mờ ám và đã thất bại nặng nề; DeFi minh bạch nhưng mang tính kỹ thuật và dễ bị hack và lỗi. Cả hai đều có nguy cơ mất mát thực sự.
Tại sao khách hàng của Celc và FTX bị mất tiền?▼
Bởi vì gửi tiền ở đó đồng nghĩa với việc từ bỏ quyền giám hộ nên khách hàng nắm giữ IOU chứ không phải Bitcoin. Khi các nền tảng mất khả năng thanh toán do đặt cược hoặc gian lận rủi ro, khách hàng trở thành chủ nợ không có bảo đảm trong tình trạng phá sản và thu hồi được rất ít hoặc không có gì.
Tiếp tục đọc
📚 Nguồn và đọc thêm
Các tài liệu tham khảo có thẩm quyền và các nguồn chính được sử dụng trong hướng dẫn này.